隨�荍賳磢拊儮s售結構性衍生產品的興趣日益增加，不少銀行或投資機構決定加速產品的業務發展，令零售結構性產品及衍生產品的數目增加之餘，亦愈趨複雜。假如投資者在未充分了解產品下便作出投資的決定，很容易便會招致損失。想成為銷售代表，並為客戶提供完善的產品方案，則必須要先了解某些重要範疇如衍生及結構性產品。

文：麥懷欣 圖：麥懷欣、資料圖片

銷售代表與投資者對產品的認識

證監會曾進行一項有關結構性產品投資者的調查，結果顯示，投資於股票掛�u、信貸掛�u或指數掛�u工具的投資者，一般滿意銷售代表對產品所作出的講解。然而，有相當數量的投資者對銷售代表向他們提供的意見卻沒有印象。此外，有些投資者表示，在理解銷售代表的講解方面出現困難，原因是產品結構複雜，以及銷售代表使用術語。

香港大學專業進修學院金融商業學院課程主任陳耀光(Ringo)表示，由於現時不少投資者對結構性產品及衍生工具的特性未能完全了解，所以銷售代表應多與投資者溝通及講解，並要確保投資者明白這類產品的風險。

「金融產品銷售代表要準確了解每個客戶的需要，首先個人必須對市場及產品，特別是常見的衍生工具及結構性產品方面有充分的認知，才能為他們揀選最合適的投資產品。」Ringo建議有意入行的畢業生，應先修讀一些結構性衍生產品的課程，對投資產品有基本的認識之餘，亦明白金融市場的運作。

生力軍須具專業知識 大勢所趨

未來有意投身金融巿場的生力軍，又應如何裝備自己呢？財資市場公會理事會理事劉卓衡(Philip)指出，為配合香港以至世界金融市場的發展趨勢，對生力軍的要求也相應提高，需深入認識金融衍生產品，並要通過評審，以取得認可資格；而金融及財務管理從業員亦應透過不斷進修來提升專業知識水平及競爭力，以達致金融巿場專業資歷架構化的目標。

為了迎合市場對金融、財資從業人才的要求，香港大學專業進修學院及財資巿場公會合辦了新課程「衍生及結構性產品證書課程」，除了要學員掌握「外匯與貨幣市場」、「債券」、「衍生與結構性產品」等專業知識外，更會配合個案分析、網上教學、工作坊等多種教學模式，加深學員對金融衍生產品的認識和實戰技巧。